平均共分散と、相関が跳ね上がる理由

一般の分散の公式に $\omega_i = 1/n$ を代入して $\frac{1}{n}\,\overline{\sigma^2} + \frac{n-1}{n}\,\overline{\text{Cov}}$ を導き、$n$ が大きいときの極限を述べましょう。

無相関のローンからなると仮定されたプールがなぜほとんど無リスクに見えたのか、そして全国的な住宅価格の下落がデフォルトの相関とポートフォリオのリスクに何をもたらしたのかを説明しましょう。

感謝祭の移動と安全な資産への逃避の例を、2008年のほぼ0のTビル利回りも含めて書き留め、相関と固定された物理的なパラメーターとの違いを書きましょう。

当てはめた分布を、私たちが知らないことの記述とみる見方と、数学は経済分析と組み合わせなければならないという結論を書き留めましょう。